Na českém trhu existuje mnoho společností, které nabízí investiční poradenství a investování do podílových fondů. Ovšem není poradenství jako poradenství a není podílový fond jako podílový fond. V dnešním článku se podíváme na fondy Evolution, které nabízí (nabízela) společnost Ertrag & Sicherheit (E&S, ES Investments) a také se podíváme na historii společnosti E&S, neboť historie je jedna z vlastností, která patří mezi důležitá kritéria při výběru zprostředkovatele a jsou vodítkem pro úspěšné investování.
Společnost E&S působí na českém trhu od roku 2007 a dříve nabízela podílové fondy od renomované investiční společnosti Franklin Templeton. Z neznámých důvodů byla spolupráce mezi E&S a Franklin Templeton ukončena a společnost ES začala nabízet podílové fondy Evolution, které spravuje lichtenštejnská investiční společnost CAIAC Fund Management AG.
Vzhledem k tomu, že do této struktury prodeje zasahuje nová investiční společnost (CAIAC), je nutné prověřit také společnost CAIAC.
CAIAC Fund Management je prakticky neznámá investiční společnost s minimální historií, takže si investor neumí zjistit jak úspěšně s penězi investorů hospodaří a s jakými náklady. Společnost CAIAC nabízí investorům přes E&S fondy Evolution ve dvou variantách: Dynamic a Classic.
Existuje-li investiční společnost, která je na trhu krátkou dobu, pak o to více jsem opatrný. U těchto společností si nemohu ověřit nákladovost, jeji úspěchy, výnosy atd. Pouze člověk věří slibům. Proto mladé začínající společnosti do portfolií klientů nezařazuji a nedoporučuji. Riziko je příliš vysoké. Tento hazard přenechám někomu jinému.
CHCETE INVESTOVAT SE ZISKEM? Ukážu vám, jaké máte možnosti.Existují argumenty, které řadím mezi nesmyslné. Mezi ně patří argument o přímé investici do podílových fondů. Přečtěte si článek s názvem: Přímé investice do podílových fondů – co to ve skutečnosti znamená? a nenechte se manipulovat.
Co jsou fondy Evolution zač? Jedná se o tzv. střešní fondy s datem založení 17.2.2014. Vzhledem k tomu, že fond je docela „mladý“, tak nevíme jak fond pracuje, jak reaguje na krize a další informace. Co ale víme je jeho nákladovost a to, že fond nebude mít ve správě moc peněz.
Ano nejzajímavější na fondech Evolution, které ES Investments (E&S) nabízí, není výnos, ale poplatky. Fond si účtuje vstupní poplatek a výkonnostní poplatek. V prospektu fondu také najdeme informace o výstupním poplatku, který se investorům neúčtuje.
Vstupní poplatek fondu je ve výši 5%, což je na trhu běžné. To znamená, že pokud budete posílat 2.000 Kč měsíčně, čistého budete investovat 1900 Kč měsíčně (5% z 2.000 Kč je 100 Kč). Za 20 let investování zaplatíte celkem 24 tisíc korun.
Výkonnostní poplatek ve výši 20% z výnosu fondu.
Výstupní poplatek se udává v prospektu fondu, ale tento poplatek se neúčtuje.
Bohužel výše napsaným to ještě nekončí. Podíval jsem se na to, zda fondy Evolution mají potenciál vydělat peníze. Odpověď: vydělat peníze ano, ale ne klientům.
Existuje údaj, který při hledání nákladovosti každého fondu vše urychlí. Tento údaj se jmenuje TER. Jedná se o celkovou nákladovost fodnu. Evolution fondy mají TER 6,16%! Což je částka, kterou by žádný investor neměl akceptovat! Ale hodnota TER není jediná, která se při výběru fondu sleduje. Více se dozvíte v e-booku Jak vybírat podílový fond, stáhněte si ho zdarma.
Výkonnost fondu Evolution Dynamic v roce 2015 byla -10,86 %, podobně zaměřený fond Active od české společnosti Conseq, byla +0,7%. V roce 2014 fond Evolution vydělal 0,97%, fond Conseq byl v zisku 8,23%. Je to dáno investičním směrem a nákladovostí.
Pokud investiční společnost CAIAC nesníží náklady, vidím vyhlídky fondu Evolution, kterou zastupuje ES-Investments (E&S), velice špatné a pro klienty alarmující!
Za 30 let investování do fondu Evolution Dynamic CZK, byste měli 933 tisíc korun. V Conseq Active Invest byste za stejnou dobu měli 2,6 milionů korun. Nejlepší variantou je nechat se sestavit investiční portfolio na míru.
Ano je. Platbou poplatků do fondu a celkovou nákladovostí Evolutionu to ještě nekončí.
Je zde ještě poplatek společnosti ES-Investments (E&S). Tento poplatek poradci E&S nazývají servisním, vstupním či poradenským. Společnost Ertrag & Sicherheit ho účtuje následovně:
Výše zmíněné poplatky jsou na trhu jedinečné, ale podobný styl nabízí další společnosti jako je Phoenix Investor či Partner Bank. Více v článku Náhradník Ertragu je Phoenix Investor a Partner Bank.
Řešit poplatky je určitě důležité, stejně jako nákladovost. Ovšem stejnou pozornost si zaslouží prověřit poradce a společnost. Dále je důležitá správná strategie a diverzifikace portfolia. Já doporučuji sestavit portfolio s roky ověřenou strategií a diverzifikací z podílových fondů a fondů ETF. Jak takové portfolio vypadá se můžete přesvědčit sami, níže se dozvíte více.
CHCI ZAČÍT INVESTOVATPokud využijete maximální poplatek 55 tisíc korun, tak v úvodu investování jste mínus 55.000 Kč. To znamená, že na svém budete cca za rok.
Jak už jsem zmínil výše, vstupní poplatek do fondu je normální a na trhu běžná věc, ale co by se mi jako investorovi nelíbilo, je poplatek společnosti E&S ve výši 55.000 korun. Jedná se o peníze, které celou investici prodražují a to zbytečně, protože na trhu existují lepší a levnější možnosti investování.
Co znamená pojem Emerging markets a je taková investice výnosná?
Pokud vybíráte podílový fond, pak mezi důležité hodnoty, které sledovat patří TER fondu. A pokud uvidíte, že hodnota TER je větší než 3% ročně, tak nemusíte číst dále, neboť cíle fondu jsou úplně jiné.
Myslete na to, že správně nastavené portfolio není pouze o sledování nákladovosti, ale také o investiční strategii, diverzifikaci, správných rozhodnutí, správné analýze nástrojů a v neposlední míře ve vhodném a vzdělaném poradci.
Při výběru zprostředkovatele resp. finančního poradce, který bude spravovat vaše finance, neakceptujte ihned první nabídku, ale zjistěte si co nabízí konkurence. Přece jde o vaše peníze a dlouhodobou spolupráci.
Stále více čtenářů mě kontaktuje, abych provedl analýzu nabídek, které dostali. Pakliže patříte mezi ně, neváhejte a kontaktujte mě.
Více rad a tipů budete dostávat do vašeho emailu a žádná novinka vám neunikne.