Tvorba portfolia aneb jak sestavit a vytvořit investiční portfolio. Jednoduchý návod.

Možná, že se nacházíte v situaci, kdy víte, že investovat volné peníze je třeba. V dnešním článku ukazuji můj pohled na investování do podílových a indexových fondů. Prostě a jednoduše si sestavíme bezpečné investiční portfolio. Podíváme na to, co tvorba portfolia obnáší, jaké jsou možnosti diverzifikace, aby bylo portfolio dlouhodobě ziskové a současně s akceptovatelným rizikem. Možná, že si řeknete: „Co na tvorbě portfolia je? Vyberu nějaký fond, vložím do něj peníze a je hotovo“. Bohužel takto to nefunguje.

O úspěšném investování rozhoduje několik faktorů jako např.: správná diverzifikace, správná strategie, přiměřené riziko, vhodné nástroje, nízké poplatky a vyvarování se dělat emočních rozhodnutí.

CHCETE INVESTOVAT SE ZISKEM? Ukáži vám jaké jsou možnosti

Tvorba portfolia: podle čeho sestavit a vytvořit investiční portfolio?

Předpokládejme, že máme investora, který chce investovat do akciových fondů. Pří výběru fondů je důležité si zvolit, do čeho chceme investovat.

Za prvé můžeme investovat do amerických akcií, evropských akcií, do akcií rozvíjejících se trhů, popř. složit portfolio z výše popsaných regionů. Zvolíme-li si tento výběr, budeme v prospektu fondu, popřípadě v názvu fondu, hledat zvolené regiony (např. NN USA large Cap. atd.).

Za druhé můžeme investovat do hodnotových firem či růstových firem a podle toho portfolio vytvořit. V prospektu fondu budete hledat Value (hodnota) nebo Growth (růst).

Právě ujasnění si diverzifikace je důležitá pro práci s portfoliem. Buď budete svou akciovou složku dělit na regiony (USA, Evropa …) nebo na typy akciových titulů (růstová, hodnotová). Každá z výše popsaných strategií má své plusy a mínusy, pro bližší informace kontaktujte svého investičního poradce.

Jen pro zajímavost, podívejte se na obrázek níže, kde je ukázáno, kde je nejvíce akciových společností.

Amerika jako nejsilnější ekonomika světa (zatím) je nejdůležitějším trhem. Dále následuje Evropa a Japonsko. Pokud hledáte bezpečí, měla by většina peněz mířit do Ameriky, Evropy, Velké Británie a Japonska.

Mimochodem, článek vznikl v roce 2016, kdy akcie Applu stála cca 120 USD. V květnu 2017 stojí akcie Applu 153 USD, v listopadu 2018 180 USD, v červenci 2019 200 USD. Byli jste u toho? Máte zainvestovány peníze přímo v akcii Applu nebo v podílovém fondu, který do Applu investuje? Jaký je v tom rozdíl popisuji v článku Přímé investice do podílových fondů, co to znamená?

Vyplatí se mít investiční portfolio se zaměřením na ČR?

Ne, nevyplatí. Česká republika je v podstatě neviditelná. Z hlediska tržní kapitalizace má ČR podíl ve světě zanedbatelných 0,02%. Jen pro srovnání, firmy jako jsou Apple, Microsoft nebo Exxon Mobile, mají kapitalizaci kolem 1% (každá firma zvlášť). A to je důvod proč je důležité mít většinu peněz investovaných do velkých ekonomik a do velkých podniků.

Pokud jsou některé regiony z hlediska ekonomiky více důležité, pak jim musíme v investičním portfoliu věnovat větší pozornost. A naopak, pokud některé regiony nemají velký význam, nebudeme do nich investovat většinu svých peněz.

Budeme-li mít ve svém investičním portfoliu převážně malé a nevýznamné trhy, musíme vědět, že tyto trhy sice mohou mít vyšší výnos, ale také i mnohem větší riziko prodělku. Pakliže toto riziko akceptujeme, je to v pořádku. Pokles hodnoty investičního portfolia složeného z nedůležitých trhů může během několika týdnů dosahovat i 80%. Na těchto trzích můžeme tedy hodně vydělat, ale také hodně ztratit.

Dále se můžete setkat s investováním bez vstupních poplatků nebo s nabídkou investovat do fondů životního cyklu. Více v článcích Lze podílové fondy bez vstupního poplatku? Kde je háček dále Fondy životního cyklu jsou drahé tak jako taxi.

Viděl jsem několik návrhů investičního portfolia a návrhy investující převážně do Emerging Markets, které řadím mezi nevhodné z důvodu jejich rizik. Doporučuji portfolio se strategií a vhodnou diverzifikaci z podílových fondůindexových fondů.

 

INVESTIČNÍ PORTFOLIO, KTERÉ VYDĚLÁVÁ


Čemu se vyvarovat a na co si dát pozor?

Vzpomínám si na rok 2010 a na pohádku s názvem Latinská Amerika a Brazílie.

Tehdejší důvody proč investovat do Brazílie a Latinské Ameriky bylo vymyšleno několik a nutno dodat, že dávaly smysl. Důvody růstu jsou většinou logické, ale jaksi trh na ně nereaguje. Příkladem je právě zmíněná Brazílie.

V roce 2014 měla Brazílie pořádat mistrovství světa ve fotbale a v roce 2016 letní olympijské hry. O jakou pohádku šlo? Vzhledem k tomu, že se chystaly výše zmíněné sportovní akce, plánovala země investovat do infrastruktury, ubytování atd. Díky tomu měl (podle pohádek) akciový trh v Brazílii růst raketovým tempem a investoři, kteří budou investovat do podílových fondů či indexových fondů se zaměřením na Latinskou Ameriku, budou na tomto růstu vydělávat.

Jaká je situace dnes? Máme za sebou mistrovství světa i olympiádu a na velké výdělky to z daleka nevypadá. Ať už se podíváme na index nebo fond, viz obrázky níže, velké výnosy se nekonají.

Závěrem

Mé doporučení je, abyste si v úvodu zvolili strategii. Budete-li číst články o tom, jak fondy se zaměřením na Thajsko vydělalo investorům nejvíce peněz, ignorujte to a strategii neměňte. Na trhu existuje spousty strategií a diverzifikací, které jsou příliš rizikové a nevyvážené. Cílem je portfolio, které bude dlouhodobě vydělávat.

Již 10 let se zabývám finančním a investičním poradenstvím. Za tu dobu se mi podařilo pomoc lidem se správným nastavením pojištění vč. vyřizování pojistných událostí a nejen to. Vyjednal jsem lidem hypotéky, kde byl cíl nabídnout lepší podmínky, než mají nyní - a to se mi daří. Dále jsem navrhl investiční portfolia, které jsou dlouhodobě úspěšné. Po čase jsem zjistil, že není v mých silách pomoci všem (co se času týče). A proto vznikl tento web, který spravuji. Píši zde články ze světa financí, kde radím s konkrétními problémy, odpovídám na dotazy, abych lidem předal mé dlouholeté zkušenosti. Pokud mi to čas dovolí, pomohu i Vám, napište mi na petr@jakhospodaritspenezi.cz nebo zavolejte na mé osobní číslo 605 503 236.

Přihlaste se k odběru informací, které hýbou světem.

Více rad a tipů budete dostávat do vašeho emailu a žádná novinka vám neunikne.